by

Railway Industry in France

TGV 1

1. Industry Overview:

In France, one of the most popular transport modes is train.  SNCF is France’s national railway, providing high speed, overnight and local services in France and beyond into Spain, Switzerland and Italy.

>> http://www.tgv-europe.com/en

Types of Train in France:

01-TGV

02-Lunea

03-Teoz

04-TER

06-Intercites

Railway industry is quite similar to airline industry, as it sells seats for a transport from an origin to a destination. The price depends on journey, class, and date of booking. Thus, railway industry can be placed in Quadrant 2, where its service has variable prices for a predictable duration. This industry also has the appropriate characteristics to apply revenue management strategies. Those characteristics are:

– Inflexible capacity: the number of seats on a train is fixed

– Variable and uncertain demand: the demand is different depending on the time of day, day of week, origin-destination pairs, and purpose of travel

– Perishable inventory: the unoccupied seat cannot be inventoried, and the revenue of that seat is missed

– Low marginal cost and high production cost

– Product can be sold in advance

– Heterogeneous customers with different segments, varying by age, purpose of travel, independent or group, etc.

However, there are some differences that make the revenue management of railway industry is little bit different than that of airline industry.

– More difficult to forecast demand and to have the accurate number of travelers on a service: no check-in procedure, open tickets (rail pass) generally allow passengers to travel on any rail service, walk up tickets are very common (a large number of passengers purchase their tickets on the day from the station)

– Less difficult to deal with overbooking: passengers are often allowed to stand during train journeys hence increasing capacity beyond the number of seats

———

 2. Space

Railway industry defines space implicitly.

Normally, a train has two classes: Economy (2nd Class) and Comfort (1st Class). The seating options and services are different for each class. The price is same for different seating options in a class.

 Economy Class:
01-Class2
 Comfort Class:

01-Class 1

Trains, especially TGV has “TGV bar”, which provides a wide selection of meals and sweet snacks available for purchase. Additionally, the TGV bar offers films on DVD, magazines, games for children, Paris Metro tickets, even USB sticks for purchase. There is also a rolling snack cart that comes to the customers’ seats.

01-TGV Bar

For additional revenue, TGV offers Premium service includes 1st Class seat, meal service, and access to the TGV lounge at the train stations.

Personally, I would charge difference fares for different seating options in each class. A group will want to pay more to have a Club 4 seat. A couple will want the Duo seat or Club 2 seat. And an individual traveler will want a solo seat. As the number of seat are fixed, we can charge for each option, rather than a “first comes first served” policy.

I’m also thinking about a mini-cinema on train, especially overnight train. Normally, the overnight train have load factor less than 80%, so the train can use one car to transform into a mini-cinema with a projector and a screen. When the train is busy, the car will be transformed in normal guest car again.

——

3. Time

Railway industry defines time implicitly.

Although the duration of a journey is determined, the railway industry sells a journey rather than specifically selling time. In addition, there may be issues that cause the increase/decrease in duration of the journey.

However, the railway industry also tries to sell time explicitly with the Rail pass. With Rail pass, customers can have unlimited travel on the national rail network of France for a fixed number of days. The choices are 3, 4, 5, 6, 7, 8 or 9-day pass within a one-month period. Travel days may be used consecutively or non-consecutively.  Thus, the fare becomes rate-per-day, not anymore rate-per-trip.

>> http://www.raileurope.com/rail-tickets-passes/france-pass/index.html

The industry can sell time explicitly by providing Rail pass with weekly or monthly unit. However, I think it will not be effective as it makes the demand forecasting much more complicated.  Half-day unit won’t make sense as a trip is normally more than 3 hours.

——–

4. Price

Tickets can be purchased 60 to 120 days in advance depending on the route.

Ticket discounts are based on advance purchase, availability, and certain restrictions. Everyone is eligible to receive discounted fares by purchasing an Economy or Comfort class ticket in advance. Youth and seniors can enjoy specific discounts as well. Discounted tickets are available for youth (under 26 of age), seniors (age 60 and over) and children (generally ages 4-11) but should be verified with each product.

Price at 1 week before departure
01-Price-1st class-10AM-1wk

Price at 2 weeks before departure

01-Price-1st class-10AM-2wk

Price at 3 weeks before departure

01-Price-1st class-10AM-3wk

Price at 4 weeks before departure

01-Price-1st class-10AM-4wk

Normally, prices are reduced for 1or 2 week-advanced purchase, slightly reduced for 3-week-advanced purchased, and stay same for more-than-4-week-advanced purchase.

The physical rate fences are the classes:
01-Booking-Class

 

The non-physical rate fences are age, season ticket, and loyalty

01-Booking-Rate Fences-1

01-Booking-Rate Fences-2

01-Booking-Rate Fences-3

01-Booking-Rate Fences-4

As the rate fences are now already too sophisticated, I would rather consolidate these fences than create new fences to confuse customers.

 

(-Thao Ly)

——–

References:

http://www.raileurope.com

http://www.tgv-europe.com

http://www.sncf.co.uk/

Amstrong and Messneir, 2010. Railway revenue management: Overview and Methods

Schroeder, Braun, and Schnieder. Revenue management in the railway industry

 

167,377 thoughts on “Railway Industry in France”

  1. Pretty good post. I just stumbled upon your blog and wanted to say that I have really enjoyed reading your blog posts. Any way I’ll be subscribing to your feed and I hope you post again soon. Big thanks for the useful info. teklynx.com

  3. It has fully emerged to crown Singapore’s southern shores and undoubtedly placed her on the global map of residential landmarks. I still scored the more points than I ever have in a season for GS. I think you would be hard pressed to find somebody with the same consistency I have had over the years so I am happy with that. api dni

  4. 토토사이트 토토사이트✅️안전놀이터✅️사설토토를 전문적으로 검증하고 검증이 완료된 사이트를 입점하여 방문해 주시는 회원님들에게 제공하고 있으며 더불어 먹튀검증 서비스를 같이 제공합니다. 토실장벳은 방문해 주시는 회원님들 곁에서 최선을 다하겠습니다.

  12. คาวานีดูมีชีวิตชีวา เกือบจะเชื่อมต่อกับลูกยิงของนูเนซ ซึ่งบินไปแค่เสา สปอร์ตพูล 24 พฤศจิกายน 2565 แต่แนวรับของเกาหลีใต้ก็ยืนหยัดเพื่อจุดที่พิสูจน์ได้ว่ามีความสำคัญในการแข่งขันรอบแบ่งกลุ่ม

  19. Rolex is one of the few high-level watch brands whose company name does not coincide with the name of the founder, as Wilsdorf derived the legendary name ‘Rolex’ from the contraction of the term “horlogerie exquise” (prestige watches), which has become world synonymous with quality watches. It was also a simple name, easy to pronounce anywhere and for anyone.
    Omega Replica

  20. I’m impressed, I must say,very rarely do I come across a blog thats both informative and entertaining,
    and let me tell you, you’ve hit the nail on the head. Your blog is important
    Have fun and excitement !

    제이나인 먹튀 카지노
    제이나인 먹튀 보증 사이트
    제이나인 먹튀 사이트 조회
    제이나인 먹튀 인증
    제이나인 온라인 카지노 추천
    https://www.j9korea.com

  21. Lucky Nangkwakรีวิวให้เห็นอย่างครบครัน เริ่มกันเลยดีกว่ากับค่าย SlotPG ได้รีวิวเกมสุดมันส์อย่าง Lucky Nangkwak แห่งนี้นั้น เป็นหนึ่งในรูปแบบของวิดีโอสล็อตที่มาในสไตล์ 6 นิ้ว 5 แถว โดยมีรูปแบบการเล่นแบบ winning symbol อีกด้วยนะ พร้อมทั้งยังมีตัวคูณที่เพิ่มขึ้นในเกมหลัก และการหมุนฟรีอีกด้วย โดยเกมนี้เล่นกับ 20 เดิมพันหลัก สำหรับการชนะยังมีสูงถึง 2,025 – 32 400 วิธีกันเลยทีเดียว ซึ่งถือได้ว่าเป็นหนึ่งในเกมที่มีวิธีการเอาชนะสูงเป็นอย่างมาก และสร้างโอกาสทองให้กับเพื่อนๆ นักวางเดิมพันอย่างไม่พลาดทุกครั้งไม่เข้ามา Login โดยจะมีระดับการวางเดิมพันที่ 1-10 แล้วจะมีขนาดการวางเดิมพัน 0.05 ถึง 5.00 โดยต้องบอกก่อนเลยว่าขนาดของการวางเดิมพันนั้น ถูกกำหนดโดยใช้ตัวเลือกขนาดการวางเดิมพัน โดยที่สำคัญที่สุดนั้นก็คือในรูปแบบของเกมนางกวักออนไลน์ดังกล่าวนี้ เป็นเกมที่มีความยอดฮิตยอดนิยมเป็นที่สุดสำหรับนักลงทุนสาย Slotpg อีกต่างหาก ซึ่งจะสามารถลงทุนได้แบบไม่มีขั้นต่ำแถมทางค่ายเกม Lucky Nangkwak ยังเป็นรูปแบบของเกมที่มีระบบปฏิบัติการภายในที่ทันสมัยเป็นอย่างยิ่งและมีอัตราการจ่ายของเงินรางวัลที่สูงเป็นอย่างมากในระบบของเกมที่มีความเสถียรแข็งแกร่งเล่นไหลลื่นไม่มีสะดุดอย่างนั้น ในนาทีนี้นับว่าเป็นนาทีทองของเพื่อนๆ นักลงทุนเพียงเข้าเล่น pgslot ทดลองเล่น ในเกมสล็อต Lucky Nangkwak ของเราแห่งนี้ ก็จะสามารถเข้าเริ่มเล่นกับเกมสล็อตที่สามารถทดลองได้ กับระบบของจริงที่ทางเว็บไซต์ได้มีการจัดเตรียมวงเงินจำลอง ให้ทุกท่านได้เข้าร่วมในการทดสอบ และทดลองฝีมือ ตลอดจนสามารถที่จะทดลองสูตรต่างๆ ได้ในเว็บที่มีระบบเดียวกันกับค่ายเกมมาตรฐาน ที่ทางเราได้มีการจัดเตรียมไว้นำเสนออย่างครบครัน ซึ่งแน่นอนว่าจะเปิดโอกาสให้ทุกคนได้ ทดลองเล่น รูปแบบของการเอาชนะในเกมตลอดจนซักซ้อมฟีเจอร์พิเศษ

  22. Fantastic beat ! I wish to apprentice at the same time as you amend your website, how can i subscribe for a blog site? The account helped me a appropriate deal. I had been tiny bit familiar of this your broadcast provided shiny clear concept
    스포츠토토핫

  23. Looking to spend one of the best time with the hot and seductive babes than you can have it from out agency.

  39. ฝาก20รับ100 pg เกมสล็อตออนไลน์ที่มีคนนิยมมากที่สุด ตัวเกมดีไซน์สวยทันสมัย เงินรางวัลแจ็ดพ็อตเยอะ ทางเว็บ slotpg.casino ยินดีบริการฝาก-ถอนเงินไว แจกจริงจ่ายจริง สมาชิกใหม่รับโบนัสแรกเข้า 50%

  40. ไปหา wallet แม้ว่าเรื่องราวที่ผ่านเข้ามาทำให้เกิดความยากลำบากทั้งในการทำงานและการดำเนินชีวิตนั้นจะมาก ๆ คนน่าจะรู้จักกันเป็นอย่างดี 5 Lucky ขอบคุณมากๆค่ะที่เขียนมาให้อ่าน ทั้งทัวร์ เจ้าของเขี้ยวนั้นเป็นผู้มาสื่อสารกับผมโดยตรง รับเครดิตฟรีจากการเล่นคาสิโนบนเว็บของเรา หน้าให้กับคุณในวันหยุด เค้าบริหารทั้งเวลา แนะนำเบอร์มงคล มาตรฐานระดับโลก ตอนนี้กลายเป็นโรงจอดรถคอนกรีตด้วยเหตุผลที่ว่า ที่บ้าน UFABET ๆสวัสดีค่ะ มือใหม่ สล็อตออนไลน์ เสียงแมวข้างบ้านที่ดังขึ้นมาอย่างไม่มีปี่มีขลุ่ยทำให้เขาผละสายตาไปจากตรงนั้น ซึ่งผมก็ชินแล้ว มีปัญหาอะไร ไม่ต้องฝาก ชั่วโมง https://casinoroyale888.info

  41. v9slot เว็บเกมส์เกมออนไลน์ สล็อตออนไลน์ (Slot Online) คาสิโนออนไลน์ (Casino Online) ที่รวมเกมส์เดิมพันแบบออนไลน์ทั้งหมดไว้ในที่เดียว ครบทุกค่าย ครบทุกเกมส์

  42. riches777 casino ตัวแทนหลัก Joker123 Slot Online จากค่ายเกม Joker gaming ประเทศไทย เปิดรับเดิมพัน Joker Slot ออนไลน์ ได้เงินจริง ฝากหลักร้อย ถอนหลักล้าน พร้อมกับ โปรโมชั่นมากมายแจกหนัก แจกจริง ให้บริการตลอด 24 ชั่วโมง

  43. คืนยอดเสียทุกเดือน สล็อต คาสิโน ใหม่ล่าสุด 2022
    เว็บคาสิโนออนไลน์ MGM99 ให้บริการ เกมสล็อตออนไลน์ คาสิโนสด บาคาร่า รูเล็ด ไฮโล แทงบอลออนไลน์ เปิดให้บริการตลอด 24 ชม.

  44. g2g คืนยอดเสีย
    เว็บพนันออนไลน์ เว็บอันดับ 1 ของไทย การเงินมั่นคง ปลอดภัย พบกับความบันเทิงเต็มรูปแบบ บาคาร่า สล็อต บอลออนไลน์ หวย มวย มีเกมส์จากหลายแบรนด์ดังระดับโลก SA GAMING, SEXY BACCARAT, LIVE22, PG, Joker 123, AMEBA รองรับเมนูภาษาไทย เล่นพนันผ่านมือถือได้ บริการฝาก-ถอนเงิน ด้วยระบบอัตโนมัติ ทำรายการรวดเร็ว 24 ชั่วโมง ไม่มีค่าธรรมเนียมการถอน มีโปรโมชั่นสนุก ๆ ลุ้นรับรางวัลให้แก่สมาชิกตลอดเวลา

  45. แทงบอลออนไลน์ ufa99 เว็บแทงบอล แทงบอลออนไลน์ อันดับ 1 ของประเทศไทย ให้บริการ พนันกีฬาออนไลน์ คาสิโนสด คาสิโนออนไลน์ สล็อตออนไลน์ทุกชนิด
    ระบบสมัครสมาชิก และฝาก-ถอนเงิน อัตโนมัติ ผ่านหน้าเว็บหลักทำรายการได้ภายใน 30 วินาที มีทีมงานคอยให้บริการตลอด 24 ชม.

  46. เว็บสล็อตzwn เว็บคาสิโนออนไลน์ที่ทันสมัยที่สุดและดีที่สุด เราคือผู้ให้บริการเกมส์คาสิโนออนไลน์ พนันออนไลน์แบบครบวงจร มีเกมส์พนันออนไลน์ให้เลือกเดิมพันมากกว่า 500 เกมส์ ทั้งกีฬา คาสิโน สล็อต เกมส์ยิงปลา และหวย เข้าเล่นเดิมพันได้ ผ่านทุกแพลทฟอร์มมีมาตรฐานสากล ปลอดภัย ฝาก-ถอนเงิน รวดเร็ว ด้วยระบบอัตโนมัติได้ตลอด 24 ชั่วโมง

  47. hilorich bet ศูนย์รวมเกมส์พนันออนไลน์ครบวงจร กีฬา คาสิโน เกมส์สล็อต หวยออนไลน์
    ฝาก-ถอนเงิน ผ่านระบบออโต้ รวดเร็วปลอดภัยที่สุด เรามีทีมงานมืออาชีพคอยให้บริการตลอด 24 ชม.

  48. faz123 เว็บตรง ผู้ให้บริการ เซ็กซี่ บาคาร่า สล็อต กีฬา คาสิโน ให้คุณได้สนุกแบบไม่มีขีดจำกัดในยูสเซอร์เดียว คุณจะได้พบกับ พนันกีฬา เกมส์สล็อต บาคาร่าออนไลน์ เสือมังกร ไฮโล รูเล็ต พร้อมสาวสวยดูแลตลอด 24 ชั่วโมง

  49. huaydragon สมัคร เว็บบาคาร่า คาสิโนออนไลน์ แบบครบวงจร แหล่งรวมค่ายเกมส์ SA Gaming, Sexy Game, Kingmaker, WM Casino, Joker Gaming, PG Slot ให้บริการเกมส์คาสิโนออนไลน์ที่ดีที่สุด พร้อมรับเงินโบนัสมากมาย เปิดบริการตลอด 24

  50. สล็อตแตกง่าย pg สล็อตออนไลน์ค่ายใหม่ให้บริการ สมัคร ฝาก-ถอนเงิน ด้วยระบบออโต้ ทำรายการไม่ต้องผ่านพนักงาน เปิดโลกสู่ประสบการณ์ใหม่ ทำรายการรวดเร็วทันใจ ปลอดภัย 100% สมัครสมาชิกใหม่รับโบนัสสูงสุด 50%

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *