Railway Industry in France

TGV 1

1. Industry Overview:

In France, one of the most popular transport modes is train.  SNCF is France’s national railway, providing high speed, overnight and local services in France and beyond into Spain, Switzerland and Italy.

>> http://www.tgv-europe.com/en

Types of Train in France:

01-TGV

02-Lunea

03-Teoz

04-TER

06-Intercites

Railway industry is quite similar to airline industry, as it sells seats for a transport from an origin to a destination. The price depends on journey, class, and date of booking. Thus, railway industry can be placed in Quadrant 2, where its service has variable prices for a predictable duration. This industry also has the appropriate characteristics to apply revenue management strategies. Those characteristics are:

– Inflexible capacity: the number of seats on a train is fixed

– Variable and uncertain demand: the demand is different depending on the time of day, day of week, origin-destination pairs, and purpose of travel

– Perishable inventory: the unoccupied seat cannot be inventoried, and the revenue of that seat is missed

– Low marginal cost and high production cost

– Product can be sold in advance

– Heterogeneous customers with different segments, varying by age, purpose of travel, independent or group, etc.

However, there are some differences that make the revenue management of railway industry is little bit different than that of airline industry.

More difficult to forecast demand and to have the accurate number of travelers on a service: no check-in procedure, open tickets (rail pass) generally allow passengers to travel on any rail service, walk up tickets are very common (a large number of passengers purchase their tickets on the day from the station)

Less difficult to deal with overbooking: passengers are often allowed to stand during train journeys hence increasing capacity beyond the number of seats

———

 2. Space

Railway industry defines space implicitly.

Normally, a train has two classes: Economy (2nd Class) and Comfort (1st Class). The seating options and services are different for each class. The price is same for different seating options in a class.

 Economy Class:
01-Class2
 Comfort Class:

01-Class 1

Trains, especially TGV has “TGV bar”, which provides a wide selection of meals and sweet snacks available for purchase. Additionally, the TGV bar offers films on DVD, magazines, games for children, Paris Metro tickets, even USB sticks for purchase. There is also a rolling snack cart that comes to the customers’ seats.

01-TGV Bar

For additional revenue, TGV offers Premium service includes 1st Class seat, meal service, and access to the TGV lounge at the train stations.

Personally, I would charge difference fares for different seating options in each class. A group will want to pay more to have a Club 4 seat. A couple will want the Duo seat or Club 2 seat. And an individual traveler will want a solo seat. As the number of seat are fixed, we can charge for each option, rather than a “first comes first served” policy.

I’m also thinking about a mini-cinema on train, especially overnight train. Normally, the overnight train have load factor less than 80%, so the train can use one car to transform into a mini-cinema with a projector and a screen. When the train is busy, the car will be transformed in normal guest car again.

——

3. Time

Railway industry defines time implicitly.

Although the duration of a journey is determined, the railway industry sells a journey rather than specifically selling time. In addition, there may be issues that cause the increase/decrease in duration of the journey.

However, the railway industry also tries to sell time explicitly with the Rail pass. With Rail pass, customers can have unlimited travel on the national rail network of France for a fixed number of days. The choices are 3, 4, 5, 6, 7, 8 or 9-day pass within a one-month period. Travel days may be used consecutively or non-consecutively.  Thus, the fare becomes rate-per-day, not anymore rate-per-trip.

>> http://www.raileurope.com/rail-tickets-passes/france-pass/index.html

The industry can sell time explicitly by providing Rail pass with weekly or monthly unit. However, I think it will not be effective as it makes the demand forecasting much more complicated.  Half-day unit won’t make sense as a trip is normally more than 3 hours.

——–

4. Price

Tickets can be purchased 60 to 120 days in advance depending on the route.

Ticket discounts are based on advance purchase, availability, and certain restrictions. Everyone is eligible to receive discounted fares by purchasing an Economy or Comfort class ticket in advance. Youth and seniors can enjoy specific discounts as well. Discounted tickets are available for youth (under 26 of age), seniors (age 60 and over) and children (generally ages 4-11) but should be verified with each product.

Price at 1 week before departure
01-Price-1st class-10AM-1wk

Price at 2 weeks before departure

01-Price-1st class-10AM-2wk

Price at 3 weeks before departure

01-Price-1st class-10AM-3wk

Price at 4 weeks before departure

01-Price-1st class-10AM-4wk

Normally, prices are reduced for 1or 2 week-advanced purchase, slightly reduced for 3-week-advanced purchased, and stay same for more-than-4-week-advanced purchase.

The physical rate fences are the classes:
01-Booking-Class

 

The non-physical rate fences are age, season ticket, and loyalty

01-Booking-Rate Fences-1

01-Booking-Rate Fences-2

01-Booking-Rate Fences-3

01-Booking-Rate Fences-4

As the rate fences are now already too sophisticated, I would rather consolidate these fences than create new fences to confuse customers.

 

(-Thao Ly)

——–

References:

http://www.raileurope.com

http://www.tgv-europe.com

http://www.sncf.co.uk/

Amstrong and Messneir, 2010. Railway revenue management: Overview and Methods

Schroeder, Braun, and Schnieder. Revenue management in the railway industry

 

205,717 thoughts on “Railway Industry in France

  1. I have read so many posts regarding the blogger
    lovers but this piece of writing is genuinely a pleasant piece of writing, keep it up.

    my web-site ceria777

  2. Website: https://maxgainsteroids.com/product-category/human-growth-hormone-for-sale/

    When considering steroids for bodybuilding, it’s important to understand how these compounds work and the key differences between various options. Anabolic steroids, often available through a steroid warehouse, mimic the effects of testosterone, promoting muscle growth, increased strength, and improved recovery. They are widely sought by athletes and fitness enthusiasts looking to buy steroids online for bulking or cutting cycles.

    While they offer significant benefits like enhanced performance and faster results, it’s crucial to be aware of the risks involved, including potential side effects like hormonal imbalances and cardiovascular issues. For those looking for safer alternatives, legal steroids provide a more secure option.

    Whether you’re purchasing gear steroids for performance or seeking to buy steroids to achieve specific fitness goals, always ensure you’re informed and choose reputable sources to ensure quality and safety.

  3. Hello, I am Aditi Sinha, your companion from Call girl in noida. When our paths cross, you shall experience an enchanting connection that will captivate your senses. As your esteemed companion, I offer an encounter brimming with affection and tenderness. Together, let us create cherished moments that will transport you to a realm of pure ecstasy. Seize the opportunity to embark on this voyage with me.

  4. Have you ever thought about creating an e-book or guest authoring on other sites? I have a blog based upon on the same subjects you discuss and would love to have you share some stories/information. I know my visitors would value your work. If you are even remotely interested, feel free to shoot me an e mail. mega888edu.com

  5. Hello, I am Aditi Sinha, your companion from Mumbai escort service. When our paths cross, you shall experience an enchanting connection that will captivate your senses. As your esteemed companion, I offer an encounter brimming with affection and tenderness. Together, let us create cherished moments that will transport you to a realm of pure ecstasy. Seize the opportunity to embark on this voyage with me.

  6. We are an official retailer of the Bathmate brand of products since 2007. We ship directly from Canada & the USA in plain discreet packaging.
    bathmate

  7. Recommendations for online slot games as an official agent that is well known in Indonesia and has become the only trusted platform that guarantees that if you join as a member, check out the games on this website. https://wung37.com/

  8. I appreciate the insightful content shared on this platform! It’s fascinating to see how the intersection of business and technology is evolving. I recently came across a tech press release that highlighted some groundbreaking innovations in the industry, which made me think about the implications for future business strategies. It’s crucial for educational institutions to stay updated on these trends to better prepare students for the dynamic job market.

  9. I think other website owners should take this site as an example and have a very clean and good user friendly design.

  10. Hey what a brilliant post I have come across and believe me I have been searching out for this similar kind of post for past a week and hardly came across this. Thank you very much and will look for more postings from you. John Spencer Ellis

  11. “Leads Munch” is a dynamic marketing platform designed to streamline lead generation and management for businesses. With its user-friendly interface and powerful tools, Leads Munch helps companies attract potential customers, nurture relationships, and convert leads into loyal clients. Leads Munch

  12. เรา ครับ อ่านบล็อกนี้
    และรู้สึกตื่นเต้น มาก!
    ข่าวสาร ที่น่าสนใจพร้อมกับ รายละเอียดในอัน ครบถ้วน ทำให้ผมได้รับความรู้ ใหม่ๆ มากมาย ผมชอบกลวิธี ที่คุณสำรวจ ประเด็นต่างๆ อย่างถี่ถ้วน
    และเสนอ แนวคิดที่น่าสนใจ
    ผมเห็นด้วยในมุมมอง หลายจุดที่คุณกล่าวถึง และมองที่เป็นเรื่องซึ่งสำคัญและควรได้รับการทบทวน อย่างจริงจัง
    นอกจากนี้ ผมยังปลื้ม ความทันสมัย ในการสื่อสาร
    เนื้อหา การใช้ภาษา ที่ใช้เข้าใจง่าย และการจัดรูปแบบ ที่น่าสนใจ ทำให้ อ่านแล้วรู้สึกสดชื่น เป็นบล็อกที่โดดเด่น และน่าติดตามอย่างมาก
    ขอบคุณ ที่แบ่งปันมุมมอง และความคิดเห็น ที่น่าสนใจ ผมรอตั้งหน้าตั้งตา ที่จะอ่านบทความใหม่ๆ ของคุณในระยะเวลาอันใกล้ และหวังว่าจะได้มีแรงจูงใจ
    แลกเปลี่ยน ทัศนะ กับคุณเช่นเดียวกัน

    Feel free to visit my site: แทง หวยออนไลน์

  13. Thanks for the good writeup. It actualⅼy ԝas once a enjoyment
    account it. Glance complex tο more introduced agreeable fгom
    ʏoᥙ! Howevеr, hoѡ could we қeep up a correspondence?

    Feel free to visit my web ρage … Online Betting

  14. Pulau Merah Beach, located at the southern tip of Banyuwangi Regency, East Java, is one of the amazing tourist destinations and is much sought after by tourists, for other interesting information please visit this website wisata indonesia barat is the best site that always gives wins to players

  15. Pretty good post. I just stumbled upon your blog and wanted to say that I have really enjoyed reading your blog posts. Any way I’ll be subscribing to your feed and I hope you post again soon. Big thanks for the useful info. Kentucky Magazine

  16. Pretty good post. I just stumbled upon your blog and wanted to say that I have really enjoyed reading your blog posts. Any way I’ll be subscribing to your feed and I hope you post again soon. Big thanks for the useful info. frobotstudios

  17. Goa Rangko is one of the amazing hidden tourist attractions in Labuan Bajo, East Nusa Tenggara. Known for its clear underground swimming pool and natural charm, for more information please visit this website wisata indonesia timur

  18. I think this is an informative post and it is very useful and knowledgeable. therefore, I would like to thank you for the efforts you have made in writing this article. frobotstudios

  19. Salutations, comrade reader. I must compliment the author for their astute and masterfully-constructed blog post.

    The subject was both educational and introspective, leaving me with a more nuanced understanding of the issue at hand.

    I would want to extend an offer to unite with the distinguished PUSSY888 association. This platform offers a panorama
    of pleasure and intrigue, catering to those who cherish the more distinguished things in world.
    I exhort you to investigate the expansive options and envelop yourself in the riveting experiences that lure you.
    Your presence would be very accepted, and I eagerly await the prospect to communicate with you further
    within this illustrious internet-based environment

    Also visit my web blog online blackjack

  20. ความหลงไหล ในการ พนัน “หวยลาว” เป็นหนึ่งในกิจกรรมยอดนิยมในประเทศไทย
    โดยผู้คนจำนวนมากมักจะ หลงไหล ในการ ลุ้น ด้วยความหวังที่จะได้รับ โชคลาภ และ ยกระดับ ชีวิตของตนเอง

    “หวยลาว” เป็นการพนัน ที่ถูกกฎหมายในประเทศลาว และได้รับ ความปรารถนา
    อย่างมากในหมู่ คนในประเทศไทย โดยเฉพาะอย่างยิ่งในช่วงเทศกาลสำคัญ ๆ เช่น
    วันสงกรานต์ วันขึ้นปีใหม่ และช่วงก่อนการออกรางวัลใหญ่ของ”หวยลาว” ผู้คนจะ
    ต่างทำ เพื่อลุ้นรับ โชคลาภมหาศาล ที่จะเปลี่ยนแปลง ชีวิตของพวกเขา

    อย่างไรก็ตาม การ เสี่ยง “หวยลาว” ก็ไม่ปราศจากปัญหา เนื่องจากบางคนอาจ ปรารถนา การพนันและใช้เงินมากเกินไป ส่งผลให้เกิด ผลกระทบทางลบ นอกจากนี้
    การ ลุ้น “หวยลาว” ยังอาจเป็นช่องทางให้คนบางกลุ่ม กระทำผิด โดยมิชอบ ด้วยการ ปล้น รางวัลของผู้ชนะ

    แม้ว่าการ เสี่ยง “หวยลาว” จะเป็นกิจกรรมที่ถูกกฎหมายและ
    เป็นที่ต้องการ ในหมู่ คนในประเทศไทย
    แต่ควรมีการ ดูแล อย่างใกล้ชิดเพื่อ หลีกเลี่ยง ปัญหาที่อาจ ทำให้เกิดผลเสีย ทั้งนี้ เพื่อให้การ ซื้อ
    “หวยลาว” เป็นเพียงการ ลุ้นรับโชค
    เท่านั้น และ ไม่ก่อให้เกิดผลเสีย ต่อ การเงิน ของ ผู้ที่เกี่ยวข้อง

    My blog – หวยลาว 3 ตัวตรง ได้ เท่า ไหร่

  21. การพนัน แบบ ยี่กีเป็น แบบ การ เดิมพัน
    หวย ซึ่ง ได้รับความ
    ความนิยม อย่างมากใน ท้องถิ่น ไทย ซึ่งมีลักษณะ
    กับ ลอตเตอรี่ ลอตเตอรี่ทั่วไป แต่มี ความแตกต่างไปจาก ในด้าน
    การคัดเลือก ตัวเลขที่
    และ ขั้นตอน ในการซื้อ จำหน่าย

    การ ขอเล่น หวยยี่กีนั้น
    ผู้ ซื้อ จะ เลือกออก เลขเด็ด
    จำนวน 2-3 หลัก ซึ่ง ก็อาจจะ เป็น เลขเด็ด ที่มี ความหมายเฉพาะ
    หรือ หมายเลข ที่เกิด ใน ความเชื่อมั่นศรัทธา ของแต่ละ
    จากนั้น ส่งไป เลขชุด
    เหล่านั้น ไปส่ังซื้อ ที่ จุดจำหน่าย จำหน่าย ตั๋ว ยี่กี
    ซึ่ง โดยทั่วไป จะเป็น
    ตัวแทน ปลีก ทั้งประเทศ ในชุมชน

    เหตุผลที่ ทำให้ การเดิมพัน
    ยี่กีได้รับ มาก ก็คือ อัตราตอบแทน การ สร้างรางวัล รางวัลที่ ซึ่งมัก
    จะ สูงขึ้นกว่า ลอตเตอรี่ รัฐบาล โดย โดยเฉพาะเมื่อ เมื่อ เลขที่ ที่ถูกรางวัล เป็น ตัวเลข
    อันใด ไม่ค่อยจะ ใน การเดิมพัน
    รัฐบาล ซึ่งก็ ที่ทำให้ ผู้ ซื้อ อาจจะได้รับ ผล รางวัลตอบแทน
    ซึ่ง สูง หากเลข ที่ ตัดสินใจเลือก
    ถูกมา

    อย่างไร ก็ตาม การ ใช้
    การเดิมพัน ยี่กีนั้นก็มี ความเสี่ยงมาก สูงมาก
    เนื่องจาก เป็นการ การ พนัน ซึ่ง อาศัย ดวง เป็น ซึ่ง อาจทั้งสิ้น ทำให้ผู้
    พนัน สูญเงิน เงินทั้งหมด
    หาก ไม่ได้ถูกมา รางวัล ดังนั้น จึงควรเล่น ด้วย
    ความ รอบคอบ

    ในภาพรวม การเดิมพัน ยี่กีถือเป็น
    การเดิมพัน ที่ มี อย่างกว้างขวาง ใน บ้านเมือง ไทย แม้ว่าจะมี
    ความเสี่ยงสูง สูงมาก แต่ก็ ก็ยังมี ที่ กระทำ
    ความสนใจ และ ขอเล่น การเดิมพัน ยี่กีอย่าง เป็นประจำ
    ทั้ง เพื่อที่จะ มุ่งหวัง ผล รางวัลตอบแทน ซึ่ง
    สูงมาก และ เพื่อที่จะให้ แสวงหา ความ ความต้องการความตื่นเต้น จากการเล่น

    Look into my webpage – ศูนย์รวมคาสิโนออนไลน์

  22. Nglambor Beach, located in Gunungkidul Regency, Yogyakarta, is one of the tourist destinations that offers amazing natural charm, especially the beauty of its underwater world. For further information, you can see it here wiasta indonesia tengah

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *